Situación de solvencia provisional de 2025
La situación a 31 de diciembre de 2025
Cifras de gestión de un periodo cuyo informe aún no se ha publicado. Todos los importes en miles de GBP, con los mismos criterios de valoración de Solvencia II que los años presentados, indicando junto a cada cifra la plantilla de información cuantitativa de la que procede.
Croagh Patrick, Co. Mayo · Vicuna R, CC BY-SA 2.0
El informe de 2025 aún no se ha publicado
Cifras de gestión de un periodo de declaración cuyo Informe sobre la situación financiera y de solvencia aún no se ha publicado. Se elaboran con la misma base de Solvencia II que los años presentados y están sujetas a auditoría y a la presentación ante el Banco Central de Irlanda.
£16.9m
Fondos propios admisibles (SCR)
S.23.01.01 R0540
£9.73m
Capital de Solvencia Obligatorio
S.25.01.21 R0220
173.16%
Ratio de cobertura del SCR
Objetivo del consejo: 163% para 2024
503.65%
Ratio de cobertura del MCR
S.23.01.01 R0640
Qué cambió desde 2024
Fondos propios admisibles
+£650k
Capital obligatorio
−£221k
Ratio de cobertura
+10.36 pts
Los fondos propios subieron y la exigencia de capital bajó, de modo que la cobertura mejoró por los dos lados de la fracción. Los beneficios se retuvieron en la compañía en lugar de distribuirse, y la exigencia se relajó con el tamaño de la cartera y la composición de la cartera de depósitos.
Plantilla S.02.01.02
Balance
Valoración según Solvencia II a 31 de diciembre de 2025. Los componentes pueden no sumar exactamente sus totales porque cada cifra está redondeada al millar más próximo.
| Activo | Importe |
|---|---|
| Activos por impuestos diferidos | £151k |
| Inversión | £9,240k |
| Efectivo y otros activos líquidos equivalentes | £8,880k |
| Importes recuperables del reaseguro (no vida) | £328k |
| Cualesquiera otros activos no consignados en otras partidas | £441k |
| Activos totales | £19,040k |
| Pasivo | Importe |
|---|---|
| Provisiones técnicas — mejor estimación | £1,428k |
| Provisiones técnicas — margen de riesgo | £496k |
| Otros pasivos y cuentas a pagar | £213k |
| Pasivo total | £2,137k |
| Exceso del activo sobre el pasivo | Importe |
|---|---|
| S.02.01.02 R1000 | £16,903k |
Plantilla S.25.01.21
Perfil de riesgo
Los dos módulos relevantes para una entidad de crédito y caución, medidos para 2025.
| Módulo de riesgo | Carga de capital |
|---|---|
| Riesgo de mercado (R0010) | £2,215k |
| Riesgo de suscripción de no vida (R0050) | £8,562k |
| Capital de Solvencia Obligatorio (R0220) | £9,735k |
Desglose completo por módulos
| Módulo | Importe |
|---|---|
| Riesgo de mercado | £2,215k |
| Riesgo de impago de la contraparte | £621k |
| Riesgo de suscripción de no vida | £8,562k |
| Riesgo de suscripción de vida | £0k |
| Riesgo de suscripción de salud | £0k |
| Riesgo de activos intangibles | £0k |
| Beneficio de diversificación | −£1,712k |
| Capital de Solvencia Obligatorio básico | £9,686k |
| Riesgo operacional | £49k |
| Capital de Solvencia Obligatorio | £9,735k |
Plantilla S.05.01.02
Primas devengadas
Primas brutas devengadas directas en seguro de crédito y caución y reaseguro proporcional, la única línea de negocio de la empresa. El riesgo se localiza predominantemente en Reino Unido.
| Magnitud | Importe |
|---|---|
| Primas brutas devengadas (R0110) | £1,342k |
Plantilla S.28.01.01
Capital mínimo obligatorio
El MCR es el suelo que hay bajo el SCR: el punto en el que un supervisor debe intervenir. Se calcula linealmente a partir de las provisiones técnicas netas y de las primas netas devengadas, y después se le aplican un suelo y un techo expresados como proporción del SCR.
En el caso de FDI Insurance, el cálculo lineal arroja una cifra muy inferior al suelo, por lo que el MCR declarado es el mínimo absoluto fijado para el ramo y no algo que genere la propia cartera. Una cobertura del 503.65% significa que los fondos propios admisibles superan en más de 5 veces ese suelo.
| Dato | Importe |
|---|---|
| MCR lineal | £279k |
| Techo del MCR — 45% del SCR | £4,381k |
| Suelo del MCR — 25% del SCR | £2,434k |
| MCR combinado | £2,434k |
| Capital mínimo obligatorio absoluto | £3,317k |
| Capital mínimo obligatorio (R0410) | £3,317k |
| Fondos propios admisibles para cubrir el MCR (R0550) | £16,706k |
| Ratio de cobertura del MCR (R0640) | 503.65% |
Narrativa del informe, 2025
Capítulos A a E
Las secciones narrativas del informe de 2025. El modelo de negocio de la empresa, sus mecanismos de gobernanza y su enfoque de valoración no han cambiado de forma significativa en los 7 periodos de declaración publicados aquí.
A. Actividad y resultados
- Una única línea de negocio de Solvencia II: seguro de crédito y caución y reaseguro proporcional.
- El riesgo se localiza predominantemente en el Reino Unido; no se suscribe nada fuera del EEE y del Reino Unido.
- El rendimiento de la inversión procede de los intereses de depósitos bancarios a corto plazo, no de la exposición al mercado.
- El capital mínimo obligatorio lo determina el suelo absoluto en euros de la clase, no el cálculo lineal.
- Los resultados de explotación han sido positivos y los beneficios se han retenido en lugar de distribuirse.
B. Sistema de gobernanza
- Un consejo de administración que incluye consejeros no ejecutivos, con un presidente nombrado.
- Gestión de riesgos, Actuarial, Cumplimiento y Auditoría Interna operan como las cuatro funciones clave.
- La idoneidad y honorabilidad se evalúan en el nombramiento y anualmente después, conforme a los estándares del Banco Central.
- La autoevaluación de riesgos y solvencia se revisa y aprueba por el consejo cada año.
C. Perfil de riesgo
- El riesgo de suscripción de la cartera de crédito y caución es el módulo individual más grande.
- El riesgo de mercado procede casi por completo de la cartera de depósitos y de la divisa, ya que la empresa declara en libras esterlinas.
- El riesgo de impago de la contraparte se limita a los importes recuperables del reaseguro y a los depósitos bancarios.
- No se aplican el ajuste por casamiento, el ajuste por volatilidad ni ninguna medida transitoria.
D. Valoración a efectos de solvencia
- El balance es lo bastante simple para que la valoración de Solvencia II no requiera modelos a medida.
- Las provisiones técnicas comprenden una mejor estimación más un margen de riesgo, descontados con la curva prescrita.
- Los depósitos se registran por los importes recuperables; no se mantienen acciones, bonos ni activos estructurados.
- El impuesto diferido se reconoce sobre la diferencia entre la valoración contable (GAAP) y la de solvencia.
E. Gestión del capital
- Los fondos propios son casi en su totalidad Tier 1 no restringido —capital social ordinario y la reserva de conciliación— con una pequeña partida de Tier 3 por el activo neto por impuestos diferidos.
- El Capital de Solvencia Obligatorio se calcula con la fórmula estándar, sin parámetros específicos de la entidad y sin simplificaciones.
- El consejo fija cada año un objetivo de cobertura del SCR y mantiene por debajo un suelo de tolerancia del 110%.
- No hubo ningún periodo de incumplimiento del SCR ni del MCR durante el periodo de declaración.
Autorizada por el Banco Central de Irlanda para ejercer la actividad de seguro conforme al European Union (Insurance and Reinsurance) Regulations 2015 (S.I. 485 of 2015). El capital se calcula con la fórmula estándar. Sin ajuste por casamiento; Sin ajuste por volatilidad; Sin medida transitoria sobre el tipo de interés sin riesgo; Sin medida transitoria sobre las provisiones técnicas. No se ha registrado ningún incumplimiento del Capital de Solvencia Obligatorio ni del capital mínimo obligatorio durante el periodo; la situación está sujeta a auditoría y a la presentación anual.